刘强东的奇幻保险世界

来源：金融圈女神经（ID：quji7788）

作者：曾用名“曲记”

周一，刘强东花了4.83亿，购买了安联财险30%股权，跻身二股东，终于拿下了一张保险牌照。以增资形式完成的，安联财险中国注册资本从8.05亿元增至16.1亿元，从外商独资变成中外合资。

安联财险是德国老牌保险集团安联保险旗下的，进入中国已经15年，不怎么赚钱。给我留下比较深印象的是出国旅行必须要买的旅行险和意外险，有时候会在天猫上搜到安联财险。

安联财险官方数据，2017年第四季度，公司保险业务收入1.8亿元，净利润2093.5万元。

虽然是传统保险牌照，但是安联财险非常看重互联网渠道，与上百个中介平台合作，也有自己的直销渠道。

能被京东相中，应该是安联的荣幸。京东不但有广阔的流量，而且大数据是保险业的金矿，等于抱上了大腿。

京东金融CEO陈生强曾在中国保险行业协会内部的一次演讲中说：“保险加上数据、科技以及新的风险定价技术，这才是保险业接下来重回快速增长通道的核心。”

这句话是什么意思？

举个例子吧，某款互联网车险的用户会被赠与一种设备。被你授权后，就可以记录你的驾驶行为数据，然后车险会按照你用车的频次、程度，对车险进行多维度定价。

又例如，如果某个用户突然在一段时间内在京东上买了很多纸尿裤，那么就可以零成本向该用户推介一些婴幼儿保险产品，而且是按照过往的消费水平来阶梯推介的。

这就是数据精细化运营的力量。

不过，对于京东而言，收购也是退而求其次的选择。2017年的京东集团开年大会，刘强东就表示要自己干保险，正在申请保险牌照。很显然，没那么容易，还是曲线救国吧。

拿下安联财险之后，刘强东兴奋的发微博吐槽同行：”很多中国保险公司挂羊头卖狗肉！” 

好吧，你高兴就好。

那么，刘强东梦想中的未来保险公司是什么样的呢？

1. 所有汽车的零部件都是联网的，在你撞车那一秒，京东就知道哪个部件必须更换、哪个部件只需维修。撞车那一刻，京东的理赔就已经到位。车还没到4s店，京东已经把配件送到了。车险欺诈很严重，很多利润被4s店抽走，要让4s店睡不着觉！

2. 通过基因测试完全能测算出客户的预期寿命，在什么岁数容易得什么病，得病概率多少。京东对健康医疗、寿险可以做到千人千价。

3. 遍布全国的京东12万快递员，未来除了送快递，还是保险员，无论是上门服务还是现场勘探定损，都极其恐怖。

果然，互联网大佬们都很喜欢画大饼。不过，梦想值得鼓励，万一实现了呢？

没有人不想做巴菲特

巴菲特的秘诀，复利只是其中一方面，更重要的是，巴菲特参股保险公司，变成他的“永久杠杆”，贡献了源源不断的低成本资金。

股神根本不需要像基金经理那样担心每月、每周甚至每天的考核，也无需担心股市低迷时遭遇的大规模赎回，这才造就了长期价值投资的定力。

简单来说，别人先交钱，你再赔钱，甚至可以不赔，你说保险的业务模式好不好？

江湖上曾有个传言：“每一个资本大佬都在觊觎着属于自己的保险牌照。”

那是保险行业的一段狂飙史，5年时间50张新牌照。结果，激进型险企把万能险玩坏了，疯狂举牌A股上市公司或者竞购海外资产，最终引发众怒。

如今，保险监管被迅速收紧，牌照一照难求。

互联网巨头BAT当然不会放弃这块战场。

阿里系是动作最快的。2013年，阿里、腾讯、平安的“三马”联合成立了首家互联网保险公司众安保险。例如淘宝上的运费险，就是众安的。

2017年9月，众安保险在香港上市，蚂蚁金服持股16.04%，腾讯和平安分别持股12.09%。不过这个股价......一言难尽了。

2016年7月，蚂蚁金服增资国泰产险，控股51%。2017年5月，信美人寿相互保险成立，蚂蚁金服持股34.5%，是第一大股东。

2016年4月，阿里巴巴计划和中国太平（0966.HK）发起设立阿里健康保险。然而，没有得到保监会批复。

那么，腾讯系呢？

除了众安保险之外，2016年8月，腾讯参股了和泰人寿；2017年1月，又和高瓴资本一起，宣布计划入股香港英杰华人寿。

百度是最惨的。

早在2015年11月，百度就要和德国安联保险、高瓴资本联合发起百安保险。当时百度有多重视呢？李彦宏亲自站台，说希望百安保险可以“超过高瓴、超过百度、超过安联”。2016年6月，又打算和中国太保（601601.SH）设立一家财险。

然而，都没有得到保监会的批复。

总体而言，BAT入股或者参股的这些小保险公司，为了话语权，基本都不怎么起眼。

一种拷问

1. 说不定以后你在京东上买个手机，送你个碎屏险啥的。然而，这种小客单价的保险，真的能赚钱吗？“三马”加持的众安保险，2017年实现总保费59.54亿元，净亏损9.97亿元。

2. 中国的财险市场，2/3是车险。其他的财产险，很少很少。但是车险这个领域，有4s店、保险代理公司等等把持，互联网巨头缺乏线下的车辆维修保养数据，路漫漫其修远兮。

3. 互联网巨头一贯的撕逼格局，保险公司是否也需要站队？像安联财险，已经被京东收入囊中，以后天猫会不会封杀它，把它放在天涯的尽头？