银行手工补息高息揽储行为被禁

4月11日，记者从多家银行处获悉，为进一步规范存款市场竞争秩序，强化银行负债内控合规管理，市场利率定价自律机制于4月8日下发《关于禁止通过手工补息高息揽储 维护存款市场竞争秩序的倡议》（以下简称《倡议》），明确手工补息是对业务操作失误的勘误环节，不应异化为绕开内部定价授权、实施变相利率补贴的违规行为。因此，要求银行严肃定价授权管理、规范利息支付，并要求银行应立即开展自查，最迟在2024年4月底前完成整改。此外，要求银行此前违规作出的补息承诺，在付息日一律不得支付。

记者采访了解到，目前已有多家银行总行收到相关通知，并已着手开展内部自查，各地推进情况不一。

“有些地方央行已开会通知，有些地方还没来得及开，不过都是在逐步往下推进的。我们行里目前也已经按照要求积极开展自查工作。”一位华东地区银行人士对记者表示。

高息揽储的动因

作为金融市场核心机构的银行，其定价策略往往受到多重因素的影响，包括但不限于其自身的业务规模、市场定位、风控能力以及经营策略等，这些因素导致不同银行在利率定价上呈现出显著的差异。

一位银行人士在接受记者采访时，以股份行为例解释道，其在某些地区业务相对集中，存款价格的变动对其负债成本具有显著影响。而对于那些市场份额较小、网点较少的银行，其定价策略则更加灵活，甚至可能采取高价策略以吸引资金。这种定价差异使得市场占有率较高的股份行在定价时面临两难选择：若跟随高价策略，可能导致成本上升；若不跟随，则可能面临存款流失的风险。

此外，银行自身的风控能力和定价策略也各不相同。在息差已经处于紧平衡或危险状态的背景下，不合理的定价策略可能导致银行利润受损，甚至影响整个市场的稳定。一些银行可能采取低价策略以量补价，但这可能扰乱市场秩序，导致整个行业陷入困境。而另一些银行由于管理能力较弱或反应机制不敏感，可能在已经出现亏损的情况下仍维持高价，这无疑加大了市场风险。

“正是由于银行间差异化竞争与利率市场化趋势并存，因此尽管大方向是利率市场化，但实际操作中却需要谨慎地平衡各种因素。例如，某些银行可能因其高效的运营系统和低廉的人员成本，提供更高的存款利率；而另一些银行则凭借其卓越的风控能力和优质资产，也能在市场中占得一席之地。”上述银行人士表示。

据了解，目前行业内普遍认同的利率定价管理模式是由大型银行先行动，设定市场基调，股份制银行随后跟进，最后是城商行和其他银行。该策略有助于减少市场扰动，避免小银行因价格优势丧失而导致资金流失，进而引发金融不稳定。

利率定价也存在一定阶梯性。通常情况下，大型国有银行利率最低，股份制银行次之，城商行和其他小银行则相对较高。而这主要是考虑到银行的品牌效应、规模效应以及客户稳定性等因素。

地域差异也对存款价格产生影响。在江浙、北上广等经济发达地区，由于市场竞争更充分，存款价格相对较高。而在中西部或偏远地区，由于金融服务不充分和优质资产缺乏，存款价格则相对较低。

此外，博通咨询金融行业资深分析师王蓬博在接受记者采访时表示，中国当前利率环境是一个复杂且多变的系统，要在市场化和差异化之间寻找到平衡。因此，需要银行自身不断加强自律、提升管理能力并不断优化定价策略。

自查与整改

“尽管有这些约定俗成的规则，但私下里的违规操作仍时有发生。对于这些明显违背市场机制或约定的行为，监管部门应进行及时处理，如自查、处罚或约谈等。”上述银行人士表示。

《倡议》也指出，存款利率市场化调整机制建立以来，商业银行依据市场利率变化和自身实际情况，合理确定存款利率水平，定价市场化程度不断提升。但部分银行仍通过手工补息等方式，变相突破存款利率授权上限，承诺并支付高息，大幅削弱存款利率市场化调整机制效果，严重扰乱市场竞争秩序，影响金融支持实体经济的可持续性。

基于此，《倡议》要求银行应对手工补息建立有效的管理制度，明确审批要件和流程，上收审批权限至一级分行或更高层级。坚决压实业务条线、风险控制、营运及账簿管理等部门责任，对倡议发布后仍违规补息的责任人员予以严肃处理。管理制度报利率自律机制秘书处备案。

同时，《倡议》要求银行应严格规范自上而下的存款利率授权管理，确保利率定价、利息支付、核算统计等工作合规有序，将手工补息纳入监测管理范围，完善系统建设，确保补息可追溯至相应单笔业务。严禁通过事前承诺、到期手工补付息等方式，变相突破存款利率授权要求或自律上限。

《倡议》还提到，此前违规作出的补息承诺，在付息日一律不得支付。利率自律机制将违规手工补息纳入定价行为评估，对倡议发布后仍通过手工补息高息揽储的违规行为，在定价行为评估中予以扣分，直至一票否决，并在利率自律机制成员中进行点名通报。

市场利率定价自律机制还表示，《倡议》自发布之日起生效。各成员单位要加强存款业务内部管理，完善存款业务内控机制，从源头上约束高息揽储非理性竞争，共同维护存款市场公平竞争秩序，积极构建有利于实体经济发展的利率环境。

实际上，银行通过提高存款利率揽储本身就是一把双刃剑。短期内，看似为存款量带来了显著的支撑，实则暗藏风险。

“这一举措无疑会增加银行的成本负债，尤其在当前资产端质量下滑的背景下，息差受到严重冲击，这种依赖价格的短期策略显然不可持续。更为严重的是，过度依赖价格调整作为业务扩张的主要手段，将导致银行和员工丧失专业性，长此以往，银行的核心竞争力也将荡然无存。”上述银行人士说。

实际上，在个别时间节点，如季末、月末等关键时期，银行可能会适当调整价格以吸引资金，但这种做法终究不是长久之计。在存款领域取得较好成绩的银行，往往都是通过深入人心的服务理念和多元化的产品策略，而不是仅依赖价格手段。

王蓬博认为，银行当前普遍面临着存款负债压力增大的困境，而变相高息揽储的做法不仅不利于银行整体负债成本的稳定，还会进一步加剧银行净息差压力。因此，必须引导金融机构积极维护正常的存款市场竞争秩序，将更多的精力投入到提升经营效率和服务实体经济能力上。通过优化内部管理、创新服务模式、加强风险防控等手段，银行才能实现稳健发展，为实体经济提供更加优质、高效的金融服务。

亦有业内人士指出，在整改后，整个利率市场将更趋规范，但仍需关注银行息差的可持续性。若资产端价格持续下行，存款市场或将面临新的调整。因此，应聚焦银行的核心竞争力，以稳健的经营策略应对市场变化。

本文来自微信公众号：经济观察报 （ID：eeo-com-cn），作者：汪青