台积电确认断供华为背后：离开华为有人“补位”

对台积电来说，华为的确是非常重要的客户，但并非不可取代。二季度财报中的惊人利润和在它先进制程中不可取代的地位都说明了台积电的底气。 失去华为后，台积电相关产能会迅速被苹果、高通、联发科等客户补上。但对于华为来说，确认断供后要走向何方还是一个未知数。

本文来自微信公众号：机器之能（ID：almosthuman2017），作者：徐丹、张倩，头图来自：视觉中国

昨日，台积电公布了第二季度财报，业绩表现亮眼，净利润达到了286.7亿人民币。同时，在2020年第二季度法人说明会上，台积电宣布已经暂停接收主要客户华为新订单的消息。 

台积电董事长刘德音表示：“我们完全遵守新颁布的（美国）法规。自5月15日以来，我们没有收到来自华为的任何订单。尽管该法规刚刚结束公众意见征询期，美国工业和安全局（BIS）尚未做出最终的裁定，但在目前的情况下，我们不计划在9月14日之后向华为输出晶圆。”

一、台积电确认断供，华为并非不可取代 

美国禁令发出后，一直有消息传出，台积电有继续向华为供货的可能。 

断供华为显然不是台积电希望的结果，根据台积电2019年的财报，华为的订单占据台积电总业务的14%，是台积电最重要的高端芯片（14nm以下）客户之一，仅次于苹果的23%。因此，断供华为之后，台积电14nm以下的高端芯片势必出现很大的订单缺口。 

公司董事长刘德音曾在股东会上多次重申，将努力争取出货华为，台积电将持续观察美方设立禁令的目的，以及禁令的执行程度。7月12日便有消息传出，台积电已经向美国方面提交意见：希望在美国针对华为的禁令120天宽限期满之后，可继续为华为供货。 

但这一消息带来的希望很快就被“正式断供”的声明打破了。 

华为虽然是台积电非常重要的客户，但对台积电来说，华为也并非不可取代。 

据台媒报道，台积电已经将华为海思原本预定的第四季先进制程产能开放给其他客户，如苹果、高通、联发科、AMD。有了这些大客户来吃下剩余产能，台积电的7nm将维持满载，5nm利用率也将维持在高档。 

并且多方报道都显示，失去华为后，台积电正在拥抱苹果这个大客户。今年4月份，华为海思减少了向台积电5nm投片。当时，台湾《经济日报》报道称，相关产能已经被苹果包下。 

另外苹果在今年的开发者大会上宣布将自研Mac处理器，对芯片制造的需求势必大增。有消息称，此次断供风波之后，苹果有意再取得原本华为海思预订的5nm产能。 

另一方面，台积电表示，其他客户对于5G和高性能计算芯片的强劲需求也将推动5nm和7nm技术需求的提升，从而进一步填补剩余产能，使营收增长达到预期。

二、台积电的底气：二季度营收737.3亿，冲击2nm制程

早在今年6月，台积电总裁魏哲家曾公开表达过寻找替补华为订单客户的信心。而此次台积电公布的第二季度财报更说明了台积电的底气。 

第二季度台积电净利润达到了286.7亿人民币，同比飙升81%，创下了6年来的最高水平。营收737.3亿，与上个财季基本持平。智能手机仍是业务最大头，占比47%，高性能运算紧跟其后，占比33%。 

在手机、物联网、消费电子均在疫情打击下一蹶不振的情况下，数据中心成了拉动台积电业绩增长最大的马车。这几年5G基站、人工智能研究与应用都需要数据中心输出更多算力。 

台积电销售分析图：在手机、物联网、消费电子均呈负增长的情况下，数据中心是唯一一个逆势上扬的市场

台积电副总裁兼首席财务官也正面表示，“公司第二季度的业绩连续持平，是因为持续的5G基础设施部署和高性能计算相关产品的推出抵消了其他平台产品销量的下滑。”

另外，在高端制程上台积电也一直未松懈。从各类工艺贡献营收看，台积电并未披露更高制程的营收消息，7nm和16nm仍然是营收的主要来源，7nm贡献36%，16nm贡献18%。 

在财报业绩说明会上台积电还透露领先的3nm制程预计会在2021年风险量产，2020年下半年实现量产，5nm制程工艺也将为台积电贡献8%的收入。 

2nm研发也有重大突破，台积电已找到成功路径，将切入环绕式栅极技术（gate-all-around）技术，为台积电发展鳍式场效电晶体（FinFET）取得全球绝对领先地位之后，迈向另一全新的技术节点。先进制程带来的利润是非常可观的，台积电第三季度毛利润预计维持在50%至52%之间。 

纵观整个晶圆代工市场，拥有7nm以下制程的代工厂，目前只有台积电与三星，台积电的良率和生产周期都更稳定，基本是独占先进制程利润。相比之下，中芯国际最成熟的制程还在14nm，追赶台积电还需要一定时间。

除冲击先进制程外，最新的消息还显示台积电正同步加大先进封装投资力度，并扶植弘塑、精测、万润及旺硅等设备、材料商。此前台湾媒体报道，台积电正在研发先进封装技术，将AI芯片、手机芯片等不同芯片堆叠在一起，让摩尔定律再延伸。 

所有一切都表示，台积电已经是毋庸置疑的晶圆制造第一大厂，失去华为并不会让它产生致命性影响。

三、断供之后，华为芯片要从哪里来？

但是对华为来说，台积电确认断供之后，芯片要从哪里来？ 

好消息是，在疫情和美国禁令的双重打击下，华为仍然交出了一份非常惊艳的成绩单，7月13日晚发布的财报显示，上半年实现销售收入4540亿元人民币，同比增长13.1%，净利润率9.2%。 

但未来走向依然不明朗。台积电之外，三星甚至中芯国际等晶圆代工厂全都使用了美系设备，无法向华为供货。短期内或许可以通过存货维持生存，之前华为已经紧急向台积电追加了高达7亿美元的5nm、12nm订单，够华为Mate14半年左右出货量。 

长期呢？目前来说，一种可能是采购第三方芯片。6月供应链人士曾爆料称华为明年手机会使用非海思设计的第三方5nm处理器。华为轮值CEO徐直军在今年3月底的年报发布会上就曾提到这种可能，“如果美国禁止芯片制造商使用美国的设备、材料和软件来制造华为设计的产品，华为仍可以从三星、联发科和紫光展锐购买芯片。” 

但三星、联发科也使用了美系设备，这条路会不会被美国堵死还是未知，另外失去海思的研发能力也会在一定程度上削弱华为的竞争力。 

此外，市场也一直有消息传出华为可能会转为IDM模式，或者寻找第三方非美国技术代工线。但从实际情况来看，这些可能性都非常小。 

不过，今日凌晨国内社交媒体上传出了一则“美国政府可能放宽规定”的消息，称美国政府可能会允许企业供货“一般品”给华为。 

对于这个“一般品”，外界猜测应该是指存在一定代差的低端芯片，至于是7nm、10nm还是更低就很难说了。

本文来自微信公众号：机器之能（ID：almosthuman2017），作者：徐丹、张倩