飞奔的中国制造业，急需工业母机

本文来自微信公众号：地球知识局 （ID：diqiuzhishiju），作者：豆腐乳，校稿：朝乾，编辑：果果、板栗，原文标题：《中国现在，非常缺母机！》，题图来自：视觉中国

中国制造业规模已经是世界第一了。

门类众多、规模最大的制造业，也意味着在很多领域深度依赖国际上的技术。一旦别人不愿意出口给我们，就歇菜了。

大众媒体上常用的说法，叫做“卡脖子”。在很多关键核心技术领域，卡脖子问题仍然相当严重。

关键核心技术，亟需突破

过去十年中国制造业规模稳居世界第一。

2012年至2021年，我国工业增加值从20.9万亿元增长到37.3万亿元。过去十年的进步不光是总量的积累，中国还在很多工业领域实现了突破，而这些成果也在我们日常生活中随处可见。

中国作为全球制造业的中心，不仅稳居第一，工业增加值也一直在稳定上升▼

只要想象一个日常场景，这些工业成果就不断涌现。

比如有人一大早出行，用国产手机打车，来接人的就是一辆新能源汽车。

到了高铁站坐上高铁，高铁路途上经过野外，树立着巨大的风能发电机或大片光伏板。

当宽广的平原向后退去，迎面驶上一座桥梁，桥下的大河表面，一艘艘货运船正在行驶。

在过去的十多年里，上述场景里涉及到的工业门类，包括且不限于新能源汽车、消费电子、轨道交通、光伏、风能、造船等领域，都取得了重要进展。

目前全球市场上超过一半的风电设备都来自中国。

中国新能源汽车自2015年起，产销量连续7年位居世界第一。智能手机、计算机、电视、工业机器人等产量位居全球首位。中国光伏组件产量已连续15年位居全球首位，风电机组零部件及整机产量已占据全球50%以上市场份额。中国造船完工量、新接订单量、手持订单量均为世界第一。过去十年里，高铁成了中国名片，国产大飞机也从无到有。

中国光伏组件产量不仅多年占据榜首，还一骑绝尘地将别人远远甩在后面▼

上述领域，无论是手上的消费电子产品，还是高铁、高技术船舶、大飞机等大国重器，又或者上面没有提到的军工、航天等制造业领域，生产过程中都离不开工业母机。

工业母机是前端工业级核心技术，也是未来的智能制造核心。

工业母机就是机床，它是用于成形或加工金属或其他刚性材料的机器，为装备制造业提供生产设备，是工业的基础和命脉。上面提到的那些制造业领域，都是工业母机的下游产业，所以工业母机是制造业下金蛋的“母鸡”，是制造业的母亲。作为“现代工业的心脏”，母机的好坏决定着制造业的水准。

重大会议报告中提到要坚决打赢关键核心技术攻坚战，在以前的一些文件中，工业母机就是加强关键核心技术攻关的领域之一。也正因如此，近年来工业母机受到了更多重视，国家推出了相关的政策，母机产业也为自主可控，提高能力而努力，资本市场也不甘落后，9月中旬工业母机ETF（ETF是一种可以上市交易的基金品种，可以在炒股软件中进行类似股票的买卖操作）这样投资工业母机领域的基金就在上报两日后光速获批了。

前不久市场上首批工业母机ETF上市了▼

工业母机能够成为加强关键核心技术攻关的领域之一，除了它本身很重要之外，还有一大原因是，它仍然面临着被国外“卡脖子”的情况。

底子薄，总量大，高档少

尽管中国工业有了几十年的积累，但比起发达国家还是有很多不足。

工业母机伴随着工业革命而产生，距今有二百多年的发展史。

随着电子工业发展，全球首台数控机床于1952年诞生于美国。随后得数控者得天下，德国和日本后来居上，不仅依托本国工业需求发展数控机床，还大量出口，反超美国。

从此，传统机床发生了质的变化（第一台数控机床 图：Innowiki）▼

根据Wind及赛迪顾问数据，2019年全球排名前十的机床厂商有四家在德国，四家在日本，两家在美国，营收规模基本在百亿人民币以上。

日、德、美三国包揽了全球规模前十的机床企业▼

这些世界机床巨头的规模是什么概念？我国营业收入最高的10家机床企业，2019年营业收入之和仅为112.54亿元，也就是说绑一块才能摸到世界十大机床巨头的门槛。而在这世界前十机床巨头中，日本机床龙头企业山崎马扎克2019年营业收入就高达359.04亿元，是我国十大机床企业营收之和的三倍以上。相比之下，中国机床产业起步晚，只有几十年历史，底子薄。

中国的机床产业，基本上是1949年后才开始的▼

中国机床产业发展还是很快的，这得益于国内工业需求很大。

2019年我国机床消费总额为223亿美元，全球占比27.16%，位居世界第一。巨大的需求支撑起了国内机床产业，我国是世界第一大机床生产国，2019年我国机床生产总额为194.2亿美元，全球占比23.10%。

中国的机床产值和消费占比，都是世界第一▼

然而中国生产的机床总额虽大，却多为中低档产品，高档产品还是很依赖进口。2018年我国低档数控机床国产化率为82%，中档数控机床国产化率为65%，表现还可以，但到了高档数控机床，国产化率仅为6%。

生产高端数控机床，中国仍需加把劲▼

像五轴数控机床这样的高档产品，也就只有工业母机ETF投资的国盛智科等实现少量销售。

所以我国同样也是最大的机床进口国，2019年我国机床进口额共72.9亿元。

根据海关总署数据，2019年我国进口数控机床平均单价折合人民币195.89万元/台，而我国当年生产的金属切削机床平均单价约为21.46万元/台。进口高档产品和国产中低档产品价格差距很大，也难怪国外机床巨头营收比国内机床企业高出不少。

更为惨淡的是，过去十年工业更新机床的需求下滑，中国机床企业多生产中低档产品，利润本来就薄，在连续十年的下行周期里日子更不好过，很多企业倒在了寒冬里。

（横屏）即使是当年的机床“十八罗汉”也只有一家独立存活至今▼

国产替代，未来可期

从中国制造业对国外高档工业母机的依赖来看，虽然规模全世界第一，工业的基础和命脉却受制于人，这隐藏着很大的风险。

外国卡工业母机的脖子，也是一丝一毫不肯放松。从“巴统清单”到“瓦森纳协定”，发达国家一直把五轴数控系统及五轴联动数控机床作为战略物资，实行出口许可证制度，对中国实行严格技术封锁。

突破发达国家对五轴机床的技术封锁，是中国从工业大国向工业强国转变的关键▼

高档数控机床国产化率很低的局面，需要国内工业母机企业崛起，向高技术领域攀登才能改变。

幸运的是，规模很大、门类齐全的制造业，也是工业母机庞大的下游市场。巨大的需求在呼唤本土工业母机企业的崛起。

过去十年下行周期中，虽然很多国内工业母机企业落幕了，但坚持下来的，有些做大做强了。比如民营机床企业平均毛利率能做到29.0%，而且有些已经和下游蓬勃发展的产业，如汽车产业，建立起了密切的联系。

这些逆势上升的企业，现在站到了上行周期的起点。

在新起点，它们还是有很多机遇的。

国家重视国产替代，将工业母机视为加强关键核心技术攻关的领域之一，引导各种手段扶持这一行业中的国内企业。这里就包括资本市场，如引入多方投资，通过国家科技基金等方式，还通过工业母机ETF等方式进入这一产业，提供资金支持。

工业母机ETF的上市，受到了投资者的广泛关注▼

从周期底部上行，迎来的是过去10年间的机床进入淘汰过程，新增了很多换机需求。

而这部分换机需求里，增加了很多高精尖工业母机的需求。而且不仅现有的制造业企业需要换上更高档的工业母机，近年来迅速发展的高端制造业，如新能源汽车、高技术造船、光伏等制造业有着大量新增的高档工业母机需求。

根据Wind数据，我国新增金属切削机床数控化率从2012年的26%提升到2020年的43%，增长较快，但仍与发达国家80%以上的新增金属切削机床数控化率有着较大差距。而这也意味着高档工业母机提升空间很大，市场前景广阔。

而这部分提升空间，在重视国产替代的情况下，是很有机会被国内企业吃下的。

未来机床数控化率提升是行业发展趋势，数控机床新增和更新替换需求潜力巨大▼

总而言之，未来十年，高档数控机床需求大，国产替代重要性强，而国内发展较好的机床企业可以满足这部分需求，趁机做大做强。

巨大的国内市场，受重视的行业，从周期底部幸存下来的企业韧性很强，随着中国工业进一步发展，工业母机行业机会就在未来十年。

或许2020年是中国母机行业的新起点▼

在把制造业继续做大做强的路上，阻碍仍有很多，但自强不息的中国企业，会把这些卡着脖子的手指一根根掰开。

自主可控不是一句空话，中国制造业，会越来越强韧而不可欺侮。

参考资料

1. 6只硬科技ETF重磅获批！仅两日便拿到批文，剑指芯片、新材料、机床等“卡脖子”难题

https://baijiahao.baidu.com/s?id=1744299939965342579&wfr=spider&for=pc&searchword=%E7%A1%AC%E7%A7%91%E6%8A%80ETF%E8%8E%B7%E6%89%B9

2. 硬科技来袭！工业母机ETF今重磅上市 成交活跃半日近9亿

https://xueqiu.com/2480339123/233633835

3. 机床行业深度报告：工业桂冠 国产起航_行业研究_新浪财经_新浪网 http://stock.finance.sina.com.cn/stock/go.php/vReport_Show/kind/industry/rptid/673668368977/index.phtml

4. 机械行业：“智造”系列之五轴数控机床的国产化之路__新浪财经_新浪网 http://stock.finance.sina.com.cn/stock/go.php/vReport_Show/kind/lastest/rptid/679140926326/index.phtml

5. “大国重器”系列：中国机床，能否涅槃重生？https://research.cicc.com/frontend/recommend/detail?id=1945

6. 机床行业专题：十年周期拐点已至 民企崛起进行时_行业研究_新浪财经_新浪网 http://stock.finance.sina.com.cn/stock/go.php/vReport_Show/kind/industry/rptid/667879929096/index.phtml

7. 工信部：中国新能源汽车产销量连续7年位居世界第一_央广网 https://auto.cnr.cn/yc/20221019/t20221019_526037910.shtml

8. 工信部：我国智能手机、工业机器人等新产品产量位居全球首位_新闻频道_央视网(cctv.com) https://news.cctv.com/2022/06/14/ARTI6sv7seypq83VVp6T3c7j220614.shtml

9. 从“至暗时刻”到“风光无限”，中国光伏十年蝶变-中新网 https://www.chinanews.com.cn/cj/2022/08-11/9825310.shtml

10. 奋进新时代 百名委员说｜武钢委员：中国风电的成长和担当 http://www.cppcc.gov.cn/zxww/2022/09/30/ARTI1664519240834346.shtml

11. 1至8月中国造船三大指标继续位居全球第一_新闻频道_中国青年网 https://news.youth.cn/gn/202209/t20220915_14001178.htm

本文来自微信公众号：地球知识局 （ID：diqiuzhishiju），作者：豆腐乳，校稿：朝乾，编辑：果果、板栗